מה ההבדל בין קרן לריבית בהלוואה?

קרן היא הסכום שנשאר להחזיר מתוך הכסף שלוויתם, ריבית היא המחיר שמשלמים על השימוש בכסף לאורך זמן. תשלום חודשי יכול לכלול את שניהם ולכן ירידה של 2,000 ש"ח מהחשבון אינה אומרת שהחוב קטן ב-2,000 ש"ח. כדי להבין מה באמת קורה צריך לראות יתרה, ריבית ולוח סילוקין.

בתחילת הלוואות מסוימות חלק גדול יותר מהתשלום יכול להיות ריבית ובהמשך היחס משתנה. במבנים אחרים החישוב שונה.

החזר קרן מקטין את יתרת החוב. כשמשלמים אותו מתוך מזומן קיים, גם המזומן קטן באותו סכום. לכן השווי הנקי הכולל אינו גדל מהפעולה לבדה. במשכנתא ההון העצמי בדירה גדל, אבל צריך להביא בחשבון גם את הכסף שיצא. ריבית ועמלות הן עלויות מימון.

זו דוגמה טובה לכך שתזרים לבדו אינו מספיק כדי להבין את התמונה.